2020年末，證監(jiān)會(huì)開出最后一張行政處罰決定書，這次被處罰的對象為福建旭誠資產(chǎn)管理有限公司（下稱“福建旭誠資產(chǎn)”）以及相關(guān)人員。這家私募公司在2016年間分別通過控制11個(gè)產(chǎn)品證券賬戶和63個(gè)個(gè)人賬戶對博信股份（現(xiàn)名“*ST博信”，600083.SH）、亞星客車（600213.SH）、龍建股份（600853.SH）、賽福天（603028.SH）、杭電股份（603618.SH）等10只股票進(jìn)行了操縱，涉及金額過億。

上述行政處罰決定書顯示，證監(jiān)會(huì)決定沒收福建旭誠資產(chǎn)違法所得5268.41萬元，并處以1.58億元罰款，并對相關(guān)負(fù)責(zé)人分別處以5萬元至60萬元不等的罰款。

據(jù)第一財(cái)經(jīng)記者不完整統(tǒng)計(jì)，2020年全年證監(jiān)會(huì)查處操縱市場案19件，其中包括震驚市場的羅山東操縱市場案，這也是全國首例以持倉量交易量標(biāo)準(zhǔn)立案追訴的操縱證券市場案，配資中介首次因明知操縱仍提供配資行為被刑事追責(zé)。

隨著行政處罰書的發(fā)布，福建旭誠資產(chǎn)的操縱手法也公之于世，連續(xù)買賣、虛假申報(bào)已經(jīng)形成套路操作。第一財(cái)經(jīng)記者注意到，這套操縱手法早在2012年就已具備雛形，此前福建旭誠資產(chǎn)總經(jīng)理陳贇就因操縱市場被罰沒超千萬。

執(zhí)迷不悟，被罰仍繼續(xù)犯案

福建旭誠資產(chǎn)對于初涉資本市場的人來說還有些陌生，但業(yè)內(nèi)人士對該公司總經(jīng)理陳贇卻都有所耳聞。根據(jù)公開資料，陳贇具有十年以上的證券投資經(jīng)驗(yàn)，多年在投資機(jī)構(gòu)擔(dān)任投研負(fù)責(zé)人，曾負(fù)責(zé)全國多個(gè)電視媒體、報(bào)刊、財(cái)經(jīng)網(wǎng)站的特約證券評論。有意思的是，百度百科中對陳贇的描述十分詳細(xì)，其中寫道“陳贇是原福建著名漲停敢死隊(duì)領(lǐng)軍人物，獨(dú)有的漲停量化交易模式，精準(zhǔn)追擊熱點(diǎn)，實(shí)現(xiàn)短線高成功率的完美復(fù)制，有效通過倉位量化模型，獲取穩(wěn)定超額收益”。

2016年5月20日證監(jiān)會(huì)披露對４宗案件作出行政處罰，其中就包括陳贇操縱市場案。2012年至2013年3月期間，陳贇控制使用6個(gè)賬戶以3天至7天為一個(gè)交易周期，在盤中以連續(xù)申報(bào)等方式將股價(jià)快速拉至漲停，并在漲停位大量申報(bào)買入形成巨量封單，次日開盤集合競價(jià)期間通過高價(jià)申報(bào)買入、大量撤單影響開盤交易價(jià)量，開盤后賣出持股獲利。在這期間陳贇共交易“美欣達(dá)”等8只股票，共盈利約539萬元，證監(jiān)會(huì)共罰沒其1078萬元。

值得注意的是，在此次的處罰書中，福建旭誠資產(chǎn)所控制的賬戶交易時(shí)間均在2016年內(nèi)，也就是說，2016年的證監(jiān)會(huì)罰單并沒有阻止陳贇貪婪的腳步。

天眼查顯示，福建旭誠資產(chǎn)成立于2013年2月，陳贇擁有該公司45%的股權(quán)。2016年8月，福建旭誠資產(chǎn)因“未按規(guī)定對部分私募基金投資者的風(fēng)險(xiǎn)識別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力進(jìn)行評估”被福建證監(jiān)局采取責(zé)令改正的行政監(jiān)管措施。2019年，福建旭誠資產(chǎn)被注銷了私募管理人登記。

套路操作，獲利5000余萬元

具體來看，福建旭誠資產(chǎn)在2016年，通過控制“長安國際信托股份有限公司-旭誠二期證券投資（長安投資283號）集合資金信托”“長城證券－旭誠五期證券投資基金”“長城證券－旭誠十期證券投資基金”等11個(gè)產(chǎn)品證券賬戶，以及同時(shí)還有“興業(yè)證券福州五一北路蔡某東”“長城證券武漢關(guān)山大道方某清”等63個(gè)個(gè)人證券賬戶，操縱博信股份、亞星客車、龍建股份、賽福天、杭電股份、正虹科技、山東威達(dá)、棒杰股份、博實(shí)股份、金利華電等十只股票。

以亞星客車為例，2016年5月12日至5月25日,該期間共計(jì)10個(gè)交易日，福建旭誠資產(chǎn)控制使用的賬戶組在7個(gè)交易日有交易，賬戶組買入成交占比超過10%的有3個(gè)交易日，超過20%的有2個(gè)交易日，其中在2016年5月20日買入成交占比達(dá)到最高，為31.6%，有5個(gè)交易日買入排名第1；賬戶組賣出成交占比超過10%的有3個(gè)交易日，超過20%的有1個(gè)交易日，其中在2016年5月23日賣出成交占比達(dá)到最高，為40.48%，賣出排名第1的有4個(gè)交易日。賬戶組持股占流通股比最高達(dá)到2.71%（5月20日）。在7個(gè)交易日中，賬戶組共申報(bào)買入782筆，多次申買價(jià)格高于賣方價(jià)格或申買價(jià)格高于賣方價(jià)格且申買量高于賣方申賣量。在虛假交易方面，2016年5月20日，賬戶組當(dāng)日申買170萬股，占市場申買量54.48%，撤買119萬股，撤買量占申買量比例達(dá)70.03%。2016年5月23日，賬戶組頻繁雙向連續(xù)交易29個(gè)來回，一面以低價(jià)申買“墊單”，制造買盤洶涌假象，待申賣成交后撤單。

最后，賬戶組在這只股票上的成交金額為9866萬元，賣出成交874萬股，成交金額1億元，扣除相關(guān)交易稅費(fèi)后獲利393萬元。

福建旭誠資產(chǎn)對其余9只也進(jìn)行了同一套路操作。證監(jiān)會(huì)表示，福建旭誠資產(chǎn)的行為違反了2005年《證券法》第七十七條第一款第一項(xiàng)、第四項(xiàng)的規(guī)定，構(gòu)成2005年《證券法》第二百零三條所述的操縱證券市場行為。

與2016年不同的是，此次證監(jiān)會(huì)除了對陳贇處以60萬元罰款以外，還對其采取10年證券市場禁入措施。在禁入期間內(nèi)，除不得繼續(xù)在原機(jī)構(gòu)從事證券業(yè)務(wù)或者擔(dān)任原上市公司、非上市公眾公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)外，也不得在其他任何機(jī)構(gòu)中從事證券業(yè)務(wù)或者擔(dān)任其他上市公司、非上市公眾公司董事、監(jiān)事、高級管理人員職務(wù)。