德國大選投票已經(jīng)進入倒計時，稅收政策一直是各黨派激辯中的一個焦點。在前幾次大選中，左翼黨派曾多次拋出重新開征財富稅的方案。尤其是2009年歐債危機以后，為彌補財政赤字，財富稅再次成為熱門話題。國際貨幣基金組織曾建議在15個歐盟國家開征財富稅，以使債務水平較快恢復至合理區(qū)間。但是，由于反對該稅的聯(lián)盟黨在議會中長期占據(jù)主導地位，財富稅的重啟因此遙遙無期。

如今，社民黨、綠黨和左翼黨都將財富稅寫入了競選綱領，要求對富豪開征該稅。一方面，德國國內(nèi)財富不平等問題日益突出，對于社會公平和財富再分配的呼聲越來越高；另一方面，新冠疫情造成了德國財政赤字的不斷攀升，團結(jié)附加稅的基本取消加重了政府的財政壓力。在目前高度不確定的經(jīng)濟環(huán)境下，財富稅或許可以作為一種相對穩(wěn)定的稅收來源，同時實現(xiàn)對財富分配的調(diào)節(jié)。

德國財富稅的百年簡史

財富稅歷史悠久，早在古希臘時期，國家出于戰(zhàn)爭需要或者其他緊急情況就開征過財富稅。19世紀末，普魯士將財富稅用法律形式在德意志土地上固定了下來。一戰(zhàn)期間，德國曾征收過兩次特別捐稅。魏瑪共和國為支付戰(zhàn)爭賠款，于1922年開始開征財富稅，并將企業(yè)納入征收對象。第二次世界大戰(zhàn)后，德國把自然人財富稅稅率提高到1%~2.5%。

1952年，德國開始實施《負擔平衡法》(LAG)，規(guī)定了以1948年德國馬克啟用之日的財產(chǎn)為稅基、總稅負為50%、分120個季度繳納的特別財富稅，主要用于補償戰(zhàn)爭損害。特別財富稅雖然帶來了一些財政收入，但直到上世紀80年代末納稅期結(jié)束，只累計收取了1430億馬克，相對于幾十年的通脹率以及快速膨脹的國家預算來說只是杯水車薪。

除了特別財富稅，富人還需繳納稅率為0.75%的一般財富稅。直到1974年的財稅改革，財富稅不再可以抵扣個稅和企業(yè)稅，稅率也小幅下降。從1978年開始，自然人的財富稅稅率調(diào)整為0.5%，免征額為12萬馬克。1995年，該稅率提高到1%。

同年，聯(lián)邦憲法法院裁定財富稅違憲，因為它違背了平等原則：當時財富中不動產(chǎn)是根據(jù)1964年的統(tǒng)一價格評估的，而其實際交易價格已經(jīng)翻了好幾倍，這對于持有現(xiàn)金等其他財產(chǎn)的人明顯不公。在聯(lián)盟黨和自民黨組成的聯(lián)合政府的強烈反對下，財富稅于1997年正式退出歷史舞臺。

財富稅優(yōu)缺點分明，爭議廣泛

除了法律上的缺陷外，財富稅從經(jīng)濟角度看也存在一些問題:

第一，由于工資、利息、股息等收入已經(jīng)征收了所得稅，財富稅的開征容易造成重復計算和雙重負擔。此外，如果企業(yè)資產(chǎn)也納入財富稅范圍，就有可能導致企業(yè)家被雙重征稅。

第二，財富稅征稅范圍廣，稅額計算的難度大。稅務實踐表明，較容易征稅的財產(chǎn)種類有土地、房產(chǎn)、儲蓄、保險、有價證券等，而對于現(xiàn)金、黃金珠寶、藝術品、國外投資等則較難征稅。財富稅是一種針對納稅人凈財富存量的定期征收的稅種，其課稅對象包括各種動產(chǎn)和不動產(chǎn)，且不以收益是否實現(xiàn)為前提，因此存在大量難以核定的財產(chǎn)種類。而且，如果財富的實際收益率低于目標收益率，就會發(fā)生過度征稅。

第三，由于評估困難，財富稅的征收成本較高。德國財政部、DIW研究所和Ifo研究所都對財富稅征收的人員和管理成本做過測算，根據(jù)稅收總額不同估算其成本約占稅收收入的3%~10%。但也有研究顯示，調(diào)查和追繳成本加起來可能超過稅收收入的30%。在德國，財富稅的征收由州政府負責，人員配備的重復也將推高征收成本。

第四，財富稅將導致資本外逃。伴隨著全球化和歐洲一體化進程的加速，資本在國家間的流動性增強，財富稅的征收將變得比過去更加困難。對富有的納稅人來說，他們可以利用部分財富來聘請專業(yè)律師和會計師，以最大限度地避稅，或者攜巨額資本前往低稅收或者免稅國家，以逃避本國的納稅義務。資本外逃不僅意味著政府稅收流失，也會對金融系統(tǒng)造成非常大的風險，同時影響德國的區(qū)位優(yōu)勢。

第五，征收財富稅或?qū)е陆?jīng)濟下滑、失業(yè)率上升、投資不振，財富縮水。根據(jù)安永公司和德國Ifo研究所的模擬預測，若按照1.2%稅率征收財富稅，將對投資尤其是外來投資產(chǎn)生巨大影響，預計會有25%的外國資本撤出，最終GDP將比未征收的情況少增長7.3%，就業(yè)率將下降3%，家庭財富將縮水1/3。Ifo研究所所長福斯特認為，引入財富稅或?qū)⒁种仆顿Y與資本積累，特別是對德國中小型企業(yè)而言，它們很難通過轉(zhuǎn)移和隱藏財富避稅，財富稅將對這些公司的投資和發(fā)展產(chǎn)生消極影響，從而加深新冠疫情下的經(jīng)濟危機。

當然，這項模擬預測使用的可計算一般均衡模型（CGE）具有較強的假設性，其使用的參數(shù)，如生產(chǎn)要素替代彈性、資本需求彈性、勞動力供給彈性等，亦為靜態(tài)歷史數(shù)值，致使其結(jié)論數(shù)據(jù)與經(jīng)濟實際發(fā)展情況可能存在較大差異。此外，隨著司法國際合作的展開，對相關避稅天堂和金融中心施加的壓力越來越大，資本的海外避稅行為可能會減少。德國《資產(chǎn)評估法》（BewG）修訂后對于房地產(chǎn)的估價更加接近市場價值，目前已在繼承案件的司法實務中得到運用，未來也可以用于財富的評估，從而解決違憲問題。

盡管財富稅在重生過程中面臨一系列問題，但它依然是現(xiàn)階段緩解社會困境的一劑良方。

首先，財富稅作為一種相對穩(wěn)定的稅收來源，有利于減少財政赤字，增加政府收入。德國DIW經(jīng)濟研究所估算，若對凈資產(chǎn)超過2000萬歐元的富人征收1%的財富稅，將為德國帶來100億歐元的收入。而社民黨的財富稅計劃將為德國帶來總計150億~250億歐元的收入，約2.1萬名富豪將受到影響。另根據(jù)ZEW經(jīng)濟研究中心測算，綠黨和左翼黨的方案將分別增加180億歐元和370億歐元的財政收入。在新冠疫情背景下，這將直接緩解德國大幅攀升的債務問題。

其次，財富稅或有利于創(chuàng)造新的就業(yè)機會，培育新的經(jīng)濟增長點。DIW研究所所長弗拉茨舍指出，若把新增的稅收用于發(fā)展未來產(chǎn)業(yè)，如氣候保護、數(shù)字化轉(zhuǎn)型、綠色經(jīng)濟、教育與創(chuàng)新等領域，將使德國在未來仍處于領先地位，拉動相關崗位的需求。而德國在環(huán)境和社會治理方面的成功經(jīng)驗，也有利于引領全球的可持續(xù)發(fā)展。

再次，德國稅收結(jié)構的不合理、稅負的不平衡現(xiàn)象有望得到改善。現(xiàn)在，德國每年有高達4000億歐元的財產(chǎn)通過遺產(chǎn)或贈與形式進行轉(zhuǎn)移，但是國家只收了不到70億歐元的遺產(chǎn)稅。而且，由于大額繼承的避稅手段更多，小額繼承的實際稅率要高于大額繼承。德國的個人所得稅雖然從1990年以來不斷降低，但在西方世界依然處于較高水平。相比之下，德國與財富相關的稅率較低，財富相關稅收占GDP的比例從60年代的0.4%下降到90年代的0.2%，如今只有0.1%左右，大大低于經(jīng)合組織國家平均水平，德國也由此被稱為“富人的天堂”。經(jīng)合組織認為，與對勞動收入征稅相比，財富稅對經(jīng)濟增長的負面影響相對較小，且有助于實現(xiàn)分配公正。財富稅的引入將提高財產(chǎn)相關稅收的比例，優(yōu)化稅收結(jié)構。

最后，財富稅作為調(diào)節(jié)收入分配的手段，有利于縮小貧富差距，公平合理地分配社會財富，維護社會穩(wěn)定。近年來，德國收入差距和貧富差距問題日益突出，社會不穩(wěn)定因素增多。德國2020年的財富基尼系數(shù)達到了77%，位于歐洲前列。德國最富有的1%人群擁有32%的社會凈財富。通過財富稅等重塑稅制的公平性，有助于重建廣大納稅人對稅法和政府的信任，提高納稅效率，緩解上述社會困境。

重啟財富稅的可能性幾何

之所以財富稅重啟話題在德國引起廣泛爭議，其核心依舊是不同利益集團間的政治博弈。聯(lián)盟黨和自民黨提議的全面減稅計劃有助于減少摩擦性成本，提高經(jīng)濟效率，也將使收入較高的階層更多受益，因此受到企業(yè)家們的歡迎。

而社民黨、綠黨和左翼黨計劃通過財富稅等措施縮小不同階層收入與財富差距，更多體現(xiàn)了對社會公平的考量。但是這種公平究竟是高低階層相向而行，還是在總體更低水平上的接近，左翼黨派并沒有給出更為令人信服的數(shù)據(jù)分析結(jié)果。

客觀來講，由于征收過程中變數(shù)過多，財富稅在籌集財政收入上的作用將比較有限，或許不能達到研究預估的數(shù)值。財富稅在其取消前的1996年的總收入約90億馬克，在德國全部稅收收入中的占比約1.1%，加上土地稅、遺產(chǎn)稅等所有和財產(chǎn)有關的稅加總也只有所有稅收收入的2.5%，不及團結(jié)附加稅一項的收入。因此，想要通過財富稅收入的轉(zhuǎn)移支付來實現(xiàn)中低收入者可支配收入的增加，操作余地可能不大。

社民黨雖然明確提出需要引入財富稅，但卻在最終的競選綱領中刪除了具體細節(jié)。畢竟，眾多中小企業(yè)主也是選票的一大來源。

即便如此，財富稅依然有助于緩解當下的社會矛盾，其政治心理意義或許要大于實際經(jīng)濟意義。財富稅能體現(xiàn)政府對于公平正義的重視。而社會公平的重要任務是要讓勞動者的付出與回報真正相適應，讓他們找到自身的尊嚴。財富稅讓德國民眾看到了資本收入與勞動收入縮小的可能性。

去年的兩次民調(diào)結(jié)果表明，超過七成的受訪者支持引入財富稅。甚至有富豪聯(lián)合呼吁對有錢人征收更高的稅。因為他們認為德國和世界范圍內(nèi)的不平等現(xiàn)象幾十年來一直在加劇，而新冠危機擴大了這種貧富差距。

社民黨也正是借此東風，順利實現(xiàn)了對執(zhí)政黨的反超。目前，社民黨在九大民調(diào)中的平均支持率已經(jīng)大幅領先于聯(lián)盟黨。支持財富稅的另一支重要力量綠黨的支持率也比上屆大選大漲9%，而反對者聯(lián)盟黨的支持率則大跌12%。若社民黨和綠黨成功進入執(zhí)政聯(lián)盟，財富稅重啟的可能性就會大大增加。

即便財富稅得以重生，也勢必會不斷遭遇爭議與挑戰(zhàn)。2017年，法國曾迫于各方壓力，把財產(chǎn)稅征收范圍縮小到個人名下的不動產(chǎn)，也宣告著“團結(jié)財富稅”的消亡。目前在歐洲范圍內(nèi)仍在對凈資產(chǎn)實施財富稅的僅有瑞士、挪威和西班牙，其稅率和起征點都較低，且在全部稅收收入中所占的比例也很小?？梢耘袛?，如果開征財富稅，德國也會以一種相對緩和的方式推出。

財富稅只是眾多縮小貧富差距，促進社會公平的方法之一。它必須與資本利得稅、房地產(chǎn)稅、遺產(chǎn)稅等一起協(xié)同實施，構建完善的稅收體系。此外，公益捐贈激勵機制的增強、收入分配制度的完善、公共產(chǎn)品的有效供給也將有利于經(jīng)濟效率與社會公平的再均衡。

（周方系上海外國語大學中德人文交流研究中心特約研究員，李晨系上海外國語大學德語系講師）