近日，拜登政府在卸任前發(fā)布了對美國開發(fā)的用于人工智能系統(tǒng)的計算機芯片出口的新限制，將先進的人工智能芯片和技術(shù)設(shè)立了三個層級，中國大陸等地受到嚴格限制。

該新規(guī)將進入120天意見征求期，如果后續(xù)施行，或?qū)鴥?nèi)大模型廠商獲取算力造成影響。不過，從需求端看，另一個變量是，大模型訓(xùn)練的算力需求增長的速度也在變緩，這或許意味著訓(xùn)練領(lǐng)域需求和供給之間的空缺短期內(nèi)還不會明顯拉大。

云廠商在大模型領(lǐng)域的競爭十分激烈。但根據(jù)騰訊云提供的信息，這部分市場的收入與云市場整體規(guī)模相比仍顯得很小，大模型訓(xùn)練帶來的算力需求增長也在逐步放緩。

AI的拉動力有多大？

總結(jié)過去一年，騰訊集團副總裁、政企業(yè)務(wù)總裁李強向記者表示，盡管云市場仍在增長，但和過去高歌猛進的時代已經(jīng)不同。具體而言，用戶出現(xiàn)了降本增效的要求，倒逼騰訊云做了大量技術(shù)降本工作。競爭激烈的情況下業(yè)內(nèi)也出現(xiàn)純粹的價格競爭，影響廣泛。

大模型創(chuàng)業(yè)潮帶來算力需求，是過去兩年云市場最受關(guān)注的增量之一，直至目前，不少大模型創(chuàng)業(yè)公司仍依賴云廠商提供的算力。云算力的上游是芯片供給，下游是大模型訓(xùn)練和推理需求。從上游看，直至近期，關(guān)于高算力芯片供給短缺的擔憂依然存在。

近日接受第一財經(jīng)等媒體采訪時，李強表示，大模型浪潮是全球范圍內(nèi)云計算最重要的增長引擎，大模型訓(xùn)練帶來龐大的GPU算力需求，過去兩年推動了行業(yè)增長。但在2024年，基礎(chǔ)大模型訓(xùn)練的需求增長出現(xiàn)了逐步放緩的趨勢。

“進行通用大模型訓(xùn)練的大模型公司數(shù)量在減少，已經(jīng)出現(xiàn)一個比較明顯的信號，走到最后的將是少數(shù)的頭部企業(yè)?；剡^頭看，大模型對云廠商帶來的第一波紅利是基礎(chǔ)大模型訓(xùn)練，彼時市場上這類需求倍增，而現(xiàn)在，雖然頭部廠商還在加碼，但參與基礎(chǔ)大模型訓(xùn)練的廠商少了，所以這部分增長趨緩。”就基礎(chǔ)大模型訓(xùn)練算力需求增長放緩的原因，李強表示。

某種程度上，AI產(chǎn)業(yè)的重心正從基礎(chǔ)大模型訓(xùn)練轉(zhuǎn)向大模型應(yīng)用，當下處于交界點。大模型訓(xùn)練算力需求增長放緩背后，大模型創(chuàng)業(yè)公司開始洗牌，一些企業(yè)弱化了基礎(chǔ)大模型預(yù)訓(xùn)練并將重點轉(zhuǎn)向商業(yè)化應(yīng)用。

創(chuàng)業(yè)公司中，零一萬物近期與阿里云成立相關(guān)實驗室，大部分零一萬物訓(xùn)練和AI infra團隊加入該實驗室，后續(xù)零一萬物將不再追求訓(xùn)練超級大模型，而轉(zhuǎn)向訓(xùn)練參數(shù)適中的模型以及做應(yīng)用。“從商業(yè)角度考慮，只有大公司能繼續(xù)做超大模型。商業(yè)化靈魂拷問的時刻也已經(jīng)到來，2025年是應(yīng)用爆發(fā)年。”零一萬物CEO李開復(fù)解釋。去年12月，MiniMax副總裁劉華也向記者表示，基礎(chǔ)大模型賽道將會局限在個位數(shù)的企業(yè)，除此之外，很多人要轉(zhuǎn)去做AI應(yīng)用。

站在交界點，作為云廠商和大模型廠商，騰訊在算力和大模型應(yīng)用兩端同時部署。據(jù)李強介紹，騰訊已是全球前三大GPU采購商。從大模型策略上看，騰訊未采取很多激進措施，其背后，騰訊本身有很多大模型應(yīng)用場景，混元接入了超700個騰訊的應(yīng)用和場景，同時也在與產(chǎn)業(yè)界合作。據(jù)騰訊云副總裁、產(chǎn)業(yè)生態(tài)合作業(yè)務(wù)負責人楊晨介紹，騰訊正在帶動生態(tài)伙伴用AI，即將開設(shè)的騰訊混元訓(xùn)練營會從全國選出50家伙伴，這些伙伴將用混元大模型技術(shù)服務(wù)所在行業(yè)的新興AI場景，下一步混元重點的方向是把國內(nèi)的生態(tài)應(yīng)用帶起來。

目前看，李強表示，大模型本身帶來的收入占整體市場的規(guī)模還比較小。token（詞元）調(diào)用存在價格內(nèi)卷，收入絕對值增長迅猛，但收入規(guī)模沒有那么大。近段時間，業(yè)內(nèi)對于大模型應(yīng)用的期望可能日趨理性。不過，長期看，大模型行業(yè)化應(yīng)用將更多帶來推理相關(guān)的計算需求，隨著越來越多企業(yè)用戶和創(chuàng)業(yè)公司轉(zhuǎn)向大模型應(yīng)用，預(yù)計應(yīng)用爆發(fā)將帶來大量推理需求，為云廠商帶來明顯的紅利。

還有什么變量？

市場研究機構(gòu)Canalys數(shù)據(jù)顯示，2024年前三個季度，國內(nèi)云基礎(chǔ)服務(wù)支出分別同比增長20%、8%和11%。IDC數(shù)據(jù)顯示，2024年上半年中國公有云服務(wù)市場規(guī)模210.8億美元，同比增長10.8%。從市場份額看，過去一年國內(nèi)云計算市場變化不大，據(jù)Canalys數(shù)據(jù)，國內(nèi)云基礎(chǔ)設(shè)施市場中，除了阿里云的市場份額從2023年下半年的39%左右下降至2024年前三個季度的36%左右，其他兩家主要廠商份額較穩(wěn)定，華為云和騰訊云去年前三季度的份額分別穩(wěn)定在19%和16%左右。

雖然頭部廠商份額較穩(wěn)定，但云計算市場過去一年仍有一些值得關(guān)注的變量。除了AI算力需求變化，激烈競爭之下，云市場也存在價格競爭。字節(jié)跳動2024年5月發(fā)布豆包大模型，掀起大模型價格戰(zhàn)。2024年阿里云三次推動大模型降價，此外還于2月宣布全線下調(diào)云產(chǎn)品官網(wǎng)售價，于4月推動海外市場產(chǎn)品全線降價。去年百度智能云的大模型產(chǎn)品也降價了。騰訊云公開發(fā)布的降價信息不多，主要是去年5月發(fā)布了多個大模型降價的消息。

“騰訊對低效率的純粹價格競爭未必完全認同。價格變化如果不是基于技術(shù)創(chuàng)新就很難長期持續(xù)，對產(chǎn)業(yè)健康也有損害。”李強表示，受價格影響較大的實際上是網(wǎng)絡(luò)流量等類別業(yè)務(wù)，一些用戶跑在云上的核心業(yè)務(wù)很少會為了更便宜的費用而遷移。預(yù)計2025年傳統(tǒng)云計算領(lǐng)域的價格競爭會趨緩，但與大模型相關(guān)的部分還是會有價格競爭。

細分領(lǐng)域看，據(jù)IDC數(shù)據(jù)，去年上半年國內(nèi)公有云服務(wù)市場中IaaS（基礎(chǔ)設(shè)施即服務(wù)）市場規(guī)模118.8億美元，占據(jù)市場一半以上。國內(nèi)云市場IaaS仍是基本盤，但騰訊云感受到IaaS過去一年的增速明顯較慢。

“大家都說市場比較卷，其實卷的原因是局部過剩。”楊晨表示，騰訊云過去一年IaaS增長率遠低于PaaS（平臺即服務(wù)）和SaaS（軟件即服務(wù)），PaaS增長率是IaaS的兩倍，SaaS基本則是40%、50%的年增長率。過去一年合作伙伴貢獻的收入占騰訊云大盤的三分之一，在IaaS市場競爭激烈、需要更多SaaS、PaaS伙伴的情況下，騰訊云希望帶動IaaS類伙伴轉(zhuǎn)型。

從公有云和私有云不同領(lǐng)域的情況看，李強稱，公有云還是大趨勢，但不可忽略的是，金融、交通、央國企等領(lǐng)域客戶出于對安全的考慮，對私有化部署的要求很高。李強在今日的騰訊產(chǎn)業(yè)合作伙伴大會上表示，今年騰訊產(chǎn)業(yè)生態(tài)將采取公有云、私有云雙輪驅(qū)動的增長戰(zhàn)略，關(guān)注公有云的同時加大私有云滲透。就AI更大程度上推動用戶使用公有云算力抑或私有化部署的算力，李強告訴記者，基于公有云環(huán)境的大模型場景目前是公司的重點，但基于數(shù)據(jù)安全等考慮，私有化部署輕量化模型也有需求，公司一直在了解這類市場需求。