過去一年里，私募基金管理人、基金數量和管理規(guī)模紛紛縮減，但新備案私募的規(guī)模，在2024年12月有所回暖。

中國證券投資基金業(yè)協會（下稱“中基協”）最新披露顯示，截至2024年12月底，存續(xù)私募基金管理人數量達到20289家，管理基金數量14.42萬只，管理規(guī)模達19.91萬億元，均較2023年末縮減。

不過，12月份新備案的私募基金，規(guī)模超700億元，環(huán)比增長超90%。

在受訪人士看來，2024年12月私募發(fā)行市場回暖主要是市場環(huán)境改善、監(jiān)管政策邊際變化、資金面充裕、年終業(yè)績考核等多重因素共同推動，回暖趨勢能否延續(xù)還有待觀察。

“私募發(fā)行市場在經歷波動后展現出回暖跡象，但未來趨勢受多重因素影響。行業(yè)需關注市場環(huán)境、監(jiān)管政策、資金面和競爭格局的變化，同時加強專業(yè)化和規(guī)范化發(fā)展，以適應市場變化和投資者需求?！迸排啪W財富理財師曾衡偉對第一財經說。

12月新備案規(guī)模環(huán)比增超90%

中基協數據顯示，2024年12月，新備案私募基金數量1351只，新備案規(guī)模701.49億元，環(huán)比增幅分別達到68.03%、93.55%。

其中，私募證券投資基金新備案數量為763只，新備案規(guī)模211.14億元，環(huán)比增長89%；私募股權、創(chuàng)業(yè)投資基金新備案數量為230只，新備案規(guī)模325.83億元，環(huán)比增長87%。

從2024年私募基金各月新備案情況來看，僅有4個月新備案基金數量超過千只。新備案規(guī)模方面，僅1月、12月超過500億元，全年月均新備案規(guī)模為343.45億元，2023年該均值為562.04億元。

排排網財富理財師曾衡偉向第一財經分析，2024年12月私募發(fā)行市場回暖主要是市場環(huán)境改善、監(jiān)管政策邊際變化、資金面充裕及行業(yè)競爭格局變化等多重因素共同推動。

在一位頭部私募機構人士看來，12月私募基金新備案規(guī)?；嘏耸苷呃糜绊懀€受到年終業(yè)績考核因素影響。

曾衡偉認為，市場走勢和監(jiān)管政策存在不確定性，行業(yè)競爭激烈，趨勢延續(xù)性有待觀察。若2025年市場環(huán)境穩(wěn)定向好，經濟復蘇明確，投資者信心增強，私募發(fā)行市場回暖趨勢則有望延續(xù)。

2024年私募三大指標縮量

根據中基協披露數據，截至2024年12月末，存續(xù)私募基金管理人數量達到20289家，管理基金數量14.42萬只，管理基金規(guī)模達19.91萬億元。

其中2024年私募基金管理人較上一年末減少1336家，管理基金數量減少8924只，管理基金規(guī)模減少6700億元。

具體來看，私募股權、創(chuàng)業(yè)投資基金管理人的縮量最明顯。截至2024年底，私募證券投資基金管理人8000家；私募股權、創(chuàng)業(yè)投資基金管理人12083家；私募資產配置類基金管理人7家；其他私募投資基金管理人199家。上述4類管理人數量分別較上一年末減少810家、469家、2家、55家。

基金存續(xù)規(guī)模方面，私募證券投資基金規(guī)?？s量較多。私募證券投資基金規(guī)模減少約3073億元，私募股權、創(chuàng)業(yè)投資基金規(guī)模較上一年末減少約1347億元。

從新增備案數據來看，據Wind數據統計，2024年全年私募基金新備案管理人數量共165家，同比減少六成；新備案規(guī)模4121.41億元，同比減少近四成。另據中基協官網數據，2024年全年注銷私募管理人數量超過1500家。

在曾衡偉看來，過去一年，監(jiān)管趨嚴提高了行業(yè)門檻，行業(yè)加速優(yōu)勝劣汰，導致部分機構退出；市場走勢不佳和投資者信心不足導致資金流出；行業(yè)競爭加劇使中小規(guī)模管理人面臨淘汰；宏觀經濟環(huán)境不確定性影響投資者風險偏好。

私募行業(yè)未來發(fā)展趨勢如何？曾衡偉認為，一是行業(yè)集中度將提高，優(yōu)質管理人將占據更多市場份額。二是私募基金行業(yè)將更加注重專業(yè)化和規(guī)范化發(fā)展，提升投研能力和風險管理水平。三是量化策略和科技成長方向將受到更多關注，有望成為私募基金的增長點。四是隨著金融市場開放和國際化進程加速，私募基金行業(yè)將加快國際化布局，拓展國際投資機會。