人口老齡化程度不斷加深，對我國多層次多支柱養(yǎng)老保障體系的建設(shè)提出了新要求。作為第二支柱的企業(yè)年金，也走到了急需擴面提質(zhì)增效的關(guān)口。

從《企業(yè)年金試行辦法》頒發(fā)算起，我國企業(yè)年金制度已經(jīng)走過了20年歷程。20年間，企業(yè)年金覆蓋了3200萬職工，積累了3萬億元的養(yǎng)老基金，年均收益率超過6%。與此同時，覆蓋面窄、增長乏力等問題一直以來也困擾著企業(yè)年金發(fā)展。

二十屆三中全會提出，擴大年金制度覆蓋范圍，明確了企業(yè)年金下一步發(fā)展方向和路徑。

中國社科院世界社保研究中心近日發(fā)布的《中國養(yǎng)老金發(fā)展報告2024——企業(yè)年金發(fā)展20周年回顧與展望》（下稱“報告”）提出，我國企業(yè)年金改革再出發(fā)，需要從制度設(shè)計上破除“所有制偏好”，從國有企業(yè)向中小企業(yè)、民營企業(yè)等經(jīng)濟組織擴圍，讓企業(yè)年金成為實現(xiàn)共同富裕的制度性、基礎(chǔ)性和普惠性的民生建設(shè)。

20年積累養(yǎng)老金3.4萬億元

企業(yè)年金是我國首個實行市場化投資體制的繳費型養(yǎng)老金制度。20年來，企業(yè)年金從無到有、從小到大，已經(jīng)發(fā)展成為我國多層次、多支柱養(yǎng)老保險體系的重要組成部分。

報告顯示，至2023年底，參加企業(yè)年金計劃的用人單位14.17萬戶，覆蓋職工和退休人員3144萬人，積累基金31874億元，分別比市場化投資運作開始統(tǒng)計的2007年底增長3.4倍、2.4倍和20倍；2023年全年有308萬人領(lǐng)取了938億元企業(yè)年金待遇，其中分期領(lǐng)取296萬人，20年來領(lǐng)取企業(yè)年金待遇金額累計約為6000億元。

中國社會保險學(xué)會會長胡曉義認為，企業(yè)年金已開始發(fā)揮一定的補充養(yǎng)老保險功能，若加上職業(yè)年金，2023年底我國年金覆蓋總?cè)藬?shù)已超過7000萬人，積累基金超過5萬億元，年金制度所代表的我國養(yǎng)老保險第二層次（支柱）已經(jīng)基本成型。

長江養(yǎng)老保險股份有限公司董事長陳林表示，到2024年第二季度末，企業(yè)年金積累基金規(guī)模增長到33930億元，達到養(yǎng)老金積累總規(guī)模的1/5左右，企業(yè)年金成為第一支柱基本養(yǎng)老保險的關(guān)鍵補充，有效地提升了制度覆蓋群體的養(yǎng)老金綜合替代率。

報告顯示，2007~2023年，企業(yè)年金基金投資收益率平均為6.26%，不僅超過了同期CPI漲幅，也高于長期定期存款平均利率。

其中，2014年、2015年和2020年三個年份超過9%，歷年累計收益率達180.7%，2012年以來累計投資收益超過7000億元。自2007年以來，除2008年、2011年和2022年出現(xiàn)負收益外，其他年份均獲得正收益，在國內(nèi)股市波動和國際股市震蕩的2023年，仍取得了1.21%的正收益。

“從20年來投資收益率表現(xiàn)看，在目前國內(nèi)金融市場條件下，建立企業(yè)年金無疑是職工實現(xiàn)資產(chǎn)保值增值的最好方式之一。” 中國社科院世界社保研究中心主任鄭秉文表示。

覆蓋范圍過窄瓶頸如何突破

鄭秉文表示，雖然20年間企業(yè)年金取得了長足進步，但業(yè)內(nèi)普遍認為，覆蓋人數(shù)太少，參與范圍狹窄，擴展速度相對滯后，是企業(yè)年金面臨的問題。這些問題在職業(yè)年金和個人養(yǎng)老金制度推出之后，更加凸顯。

以第三支柱個人養(yǎng)老金為例，個人養(yǎng)老金在36個城市（地區(qū)）先行先試不到兩年，覆蓋人數(shù)超過6000萬人，超過已運行了20年的企業(yè)年金的一倍。

業(yè)界對企業(yè)年金的覆蓋面有兩種統(tǒng)計方法：一是以4.6億企業(yè)職工基本養(yǎng)老保險的參保總數(shù)為“分母”，企業(yè)年金的覆蓋率約為7%；二是以15~64歲勞動年齡人口為“分母”，覆蓋率3.3%。

鄭秉文表示，采用后者可獲得與OECD國家的國際可比口徑。根據(jù)OECD的測算，在11個發(fā)達國家中，自愿性企業(yè)年金覆蓋率最高的國家是愛爾蘭（58.1%），最低的國家是盧森堡（5.2%）。根據(jù)這個測算公式得出，中國自愿性企業(yè)年金的覆蓋率是3.3%，如果將實行自動加入方式的職業(yè)年金覆蓋人數(shù)也納入進來，中國第二支柱企業(yè)年金和職業(yè)年金的總覆蓋率是7.5%。

值得注意的另一個問題是，近十年來，企業(yè)年金制度發(fā)展速度放緩。報告稱，2014年之前企業(yè)和職工建立企業(yè)年金的增速均為兩位數(shù)，2015年以后大多降至個位數(shù)。

截至2023年，建立企業(yè)年金的企業(yè)有14.17萬家。2015年前后的企業(yè)數(shù)量占比各為50%左右，但覆蓋的職工人數(shù)比例卻相去甚遠。2015年以來，新增職工數(shù)量占27%（851萬人），2014年之前占比達73%（2293萬人）。2014年之前，建立企業(yè)年金的企業(yè)數(shù)量年均增速約13%，職工數(shù)量年均增速為14%；2014年之后，建立年金的企業(yè)數(shù)量增速降至年均7.5%，職工數(shù)量增速降至3.7%。

報告稱，企業(yè)所有制對建立企業(yè)年金具有顯著影響，國有企業(yè)建立企業(yè)年金的比例遠遠高于非國有企業(yè)。

《企業(yè)年金試行辦法》規(guī)定：“中央所屬大型企業(yè)企業(yè)年金方案，應(yīng)當報送勞動保障部。”2023年的數(shù)據(jù)顯示，從人力資源和社會保障部備案的央企數(shù)量、央企職工數(shù)量、央企基金資產(chǎn)余額這三個指標看，占比分別是21%、47%和56%。

“地方國有企業(yè)的上述三個指標數(shù)據(jù)不可獲得，但從調(diào)研情況看相差不多。所以，中央企業(yè)和地方國有企業(yè)的企業(yè)年金數(shù)字相加之后，其職工覆蓋人數(shù)和基金資產(chǎn)余額將達2/3左右。”鄭秉文表示。

企業(yè)年金擴面提質(zhì)的新方向

近年來，企業(yè)年金發(fā)展滯緩的主要原因是國企、央企擴面資源已趨于飽和。業(yè)內(nèi)共識是，優(yōu)化年金政策，向中小企業(yè)、民營企業(yè)擴大覆蓋面，讓更多職工擁有養(yǎng)老保險第二支柱。

陳林表示，從企業(yè)年金覆蓋企業(yè)的類型看，民營企業(yè)、中小企業(yè)、營利性社會組織大多數(shù)未覆蓋。從人群看，大量特殊用工形式的人員——尤其是編外人員和勞務(wù)派遣制人員基本沒有納入制度范圍，亟須進一步創(chuàng)新企業(yè)年金發(fā)展措施，加快拓寬企業(yè)年金覆蓋面。

鄭秉文建議，將企業(yè)年金明確為“薪酬體系”不可分割的組成部分，屬于企業(yè)薪酬體系中“延遲收入部分”，而不屬于一般性的“福利待遇”。同時引入自動加入機制，即一定規(guī)模以上的企業(yè)（無論是國企還是非國有企業(yè)）均須選擇在第二支柱企業(yè)年金和第三支柱個人養(yǎng)老金之間為員工選擇建立其中一種。

胡曉義表示，未來十年企業(yè)年金擴大覆蓋的重點，是大量中小企業(yè)、民營企業(yè)以及各類其他社會經(jīng)濟組織，甚至是“跨單位邊界”的群體，為了實現(xiàn)這個目標，需要通過優(yōu)化年金政策，開發(fā)出簡易的年金計劃等制度調(diào)整來降低參保人員的進入門檻。 制圖/蔣皓明