（本文作者曾剛，國家金融與發(fā)展實驗室副主任、上海金融與發(fā)展實驗室主任）

謀篇布局，戰(zhàn)略為先。2025年是“十四五”收官之年，更是“十五五”規(guī)劃的謀篇關鍵期。面對金融開放加速、科技革命深化等挑戰(zhàn)，金融機構亟需以國家戰(zhàn)略為導向，實現(xiàn)自身高質量發(fā)展與服務實體經濟的深度融合。

長期經濟趨勢研究：把握宏觀與政策環(huán)境雙主線

在變革時代，方向比努力重要。在全球經濟格局深刻調整、國內經濟邁向高質量發(fā)展的背景下，金融機構需深入研究經濟長期趨勢，把握宏觀環(huán)境與政策環(huán)境的演變方向。宏觀環(huán)境方面，關注全球經濟增長放緩、貿易保護主義抬頭、地緣政治風險上升等外部挑戰(zhàn)，以及國內經濟結構調整、內需市場擴大、消費升級等內部機遇；政策環(huán)境方面，緊跟國家宏觀調控政策、產業(yè)政策、區(qū)域發(fā)展政策等導向。通過對宏觀與政策環(huán)境的精確把握，金融機構可提前布局，優(yōu)化業(yè)務結構與資源配置，以適應經濟發(fā)展的新常態(tài)。

聚焦戰(zhàn)略支點：優(yōu)化資源配置與生態(tài)協(xié)同

金融機構需圍繞科技創(chuàng)新、綠色發(fā)展、普惠金融、養(yǎng)老金融、金融穩(wěn)定五大領域優(yōu)化資源配置。例如，通過構建科技金融全生命周期服務體系，幫助企業(yè)突破‘卡脖子’技術；以綠色債券、碳金融工具等創(chuàng)新產品，加速經濟社會綠色轉型。實驗室通過數據與案例分析，幫助機構堅定資源配置方向、提高資源配置效率，確保戰(zhàn)略與執(zhí)行的精準匹配。

在生態(tài)協(xié)同方面，金融機構應立足差異化定位，構建“大中小協(xié)同、線上線下聯(lián)動”的開放生態(tài)。大型銀行可全面強化對戰(zhàn)略領域的信貸傾斜，中小銀行則應聚焦區(qū)域特色服務，保險機構深化“保障+投資”雙輪驅動，證券機構拓寬直接融資渠道。同時，通過數字化生態(tài)重構方法論，助力機構打造“前中后臺一體化”平臺，嵌入各類產業(yè)鏈、供應鏈以及民生場景，提升跨條線協(xié)同效率。

科技應用：驅動業(yè)務創(chuàng)新與提升運營效率

科技正深刻改變金融行業(yè)的發(fā)展模式，金融機構需積極擁抱科技變革，加大金融科技投入，布局大數據、人工智能、云計算、區(qū)塊鏈等前沿技術。例如，利用大數據進行客戶畫像與精準營銷，運用人工智能提升風險評估與客戶服務效率，通過區(qū)塊鏈技術優(yōu)化供應鏈金融等業(yè)務流程。深化數字化轉型，構建線上線下一體化的金融服務平臺，實現(xiàn)客戶渠道的無縫對接與業(yè)務流程的自動化處理，提升客戶體驗與運營效率。加強科技風險管理，建立健全科技風險防控體系，確保金融科技應用的安全性與穩(wěn)定性，防范技術故障、數據泄露等風險事件對金融機構造成的損失。

息差管理：優(yōu)化資產負債結構與提升盈利能力

在利率市場化與競爭加劇的環(huán)境下，金融機構加強息差管理需要優(yōu)化資產負債結構，通過合理配置生息資產，例如增加高收益貸款比重、優(yōu)化債券投資組合等，同時控制付息負債成本，例如穩(wěn)定存款規(guī)模、拓寬低成本資金來源等，以擴大利息凈收入。加強定價管理，運用先進的風險定價模型與客戶分層定價策略，提高貸款定價的科學性與靈活性，同時爭取存款利率的差異化定價空間，提升整體息差水平；拓展非息收入來源，如發(fā)展財富管理業(yè)務等中間業(yè)務，降低對息差收入的依賴，實現(xiàn)收入結構的多元化，從而增強盈利能力與抗風險能力。

強化風控體系：政策協(xié)同與制度創(chuàng)新

風險管理是“十五五”規(guī)劃的核心內容，金融機構需將“五篇大文章”納入全面風險管理，建立“一把手”牽頭、多部門聯(lián)動的責任機制。一方面，加強與政府部門的政策協(xié)同，參與財政-金融聯(lián)動方案設計與實施，優(yōu)化風險分擔與補償機制；另一方面，完善內部風險管理制度，針對不同戰(zhàn)略領域制定差異化風險管控策略；通過大數據、人工智能等技術，建立動態(tài)風險監(jiān)測與預警系統(tǒng)，實時跟蹤風險變化并及時緩釋。同時，強化風險文化建設，將風險管理理念貫穿機構各環(huán)節(jié)，提升全員風險意識與管理能力，確保穩(wěn)健經營與可持續(xù)發(fā)展。

當前和未來一段時間，經濟“低增速、高波動”特征凸顯，外部環(huán)境不確定性加劇，企業(yè)和個人償債能力分化顯著，信用風險管控成為金融機構穩(wěn)健經營的核心命題。需將信用風險管理融入“五篇大文章”戰(zhàn)略框架，針對科創(chuàng)、綠色等新興領域，構建“全生命周期+全產業(yè)鏈”穿透式風險評估體系。例如，針對綠色項目周期長、收益不確定性高的特點，依托信用風險模型動態(tài)量化項目可持續(xù)性與違約概率，優(yōu)化授信決策精準度。

操作層面，需強化數據驅動的風險預警能力，整合工商、稅務、供應鏈等多維數據，構建企業(yè)和個人信用畫像與風險信號庫，實現(xiàn)風險早識別、早預警。同時，協(xié)同政策資源，參與地方政府信用信息共享平臺建設，探索“財政擔保+風險補償”機制，降低中小微企業(yè)服務成本。引入外部專業(yè)力量，打造覆蓋風險識別、計量、監(jiān)控、處置的全鏈條解決方案，全面提升信用風險管理的市場化與專業(yè)化水平，為復雜環(huán)境下的可持續(xù)發(fā)展提供保障。

金融品牌建設：提升差異化競爭力與市場影響力

重視品牌建設，可以作為提升市場競爭力與社會影響力的關鍵舉措。一是明確品牌定位與價值主張。結合自身業(yè)務特色、目標客戶群體以及市場競爭態(tài)勢，精準界定品牌的核心價值與差異化優(yōu)勢。二是加強品牌傳播與市場推廣。制定全方位、多層次的品牌傳播策略，綜合運用傳統(tǒng)媒體與新媒體渠道，提升品牌知名度與美譽度。通過發(fā)布高質量的金融研究報告、舉辦行業(yè)研討會與論壇、參與公益事業(yè)等方式，樹立專業(yè)、負責任的品牌形象，精準對接目標客戶群體，增強品牌與客戶的互動與聯(lián)結。三是以客戶體驗為中心提升品牌口碑。將品牌建設落實到客戶服務的每一個環(huán)節(jié)，通過優(yōu)化網點布局與服務環(huán)境、提升數字化服務渠道的便捷性與穩(wěn)定性、加強客戶關系管理等措施，為客戶提供優(yōu)質、高效、個性化的金融服務體驗。鼓勵客戶分享與傳播良好的服務體驗，借助口碑效應擴大品牌影響力，從而提升客戶忠誠度與市場占有率，實現(xiàn)品牌價值與業(yè)務發(fā)展的良性循環(huán)。

人才建設：技術與業(yè)務雙輪驅動，打造專業(yè)化核心隊伍

金融機構高質量發(fā)展，專業(yè)化、復合型人才是關鍵力量。聚焦‘技術+業(yè)務’雙輪驅動戰(zhàn)略，構建多層次人才培養(yǎng)體系至關重要。專業(yè)化能力培養(yǎng)層面，聯(lián)合高校與智庫，開設“金融科技”“數據分析”以及“ESG風險管理”等定制化課程，助力員工深度掌握前沿工具，如AI風控模型、區(qū)塊鏈技術等應用。為培養(yǎng)復合型人才，通過跨部門輪崗以及產學研聯(lián)合課題研究等方式，培養(yǎng)出既精通金融業(yè)務又熟悉金融科技的綜合型人才。激勵機制的優(yōu)化同樣重要，構建與風險管理績效相掛鉤的考核體系，針對金融科技以及風險識別、預警等核心崗位實施專項激勵，增強對高端人才的吸引力。在國際經驗融合方面，可以定期組織與海外機構的交流活動，以提升團隊的全球化視野。

賦能區(qū)域經濟：深耕區(qū)域特色與融入協(xié)同發(fā)展

金融機構應緊密結合當地經濟發(fā)展特點與需求，積極融入區(qū)域協(xié)調發(fā)展戰(zhàn)略。一是聚焦本地重點產業(yè)，如高端制造業(yè)、現(xiàn)代服務業(yè)、科技創(chuàng)新產業(yè)等，提供定制化的金融產品與服務，支持產業(yè)升級與創(chuàng)新發(fā)展；二是積極參與區(qū)域金融合作，如融入長三角一體化、京津冀協(xié)同發(fā)展、粵港澳大灣區(qū)建設等區(qū)域協(xié)調發(fā)展戰(zhàn)略，加強與周邊城市金融機構的合作，共同推動區(qū)域金融市場的互聯(lián)互通與協(xié)同發(fā)展；三是利用當地金融資源與人才優(yōu)勢，吸引國內外優(yōu)質金融要素集聚，提升金融服務能級與輻射能力，為本地經濟高質量發(fā)展注入金融活力，同時實現(xiàn)自身業(yè)務的可持續(xù)增長。

專業(yè)賦能，閉環(huán)管理：從戰(zhàn)略到執(zhí)行的全周期服務

上海金融與發(fā)展實驗室以“政策研究、科技賦能、生態(tài)共建”三位一體的模式，為金融機構提供全周期規(guī)劃支持?；趪?ldquo;十五五”戰(zhàn)略方向，實驗室以專業(yè)力量護航“十五五”規(guī)劃高質量落地：

戰(zhàn)略規(guī)劃與政策落地：結合宏觀趨勢與行業(yè)痛點，提供‘五篇大文章’專項策略框架，協(xié)助金融機構完善‘十五五’規(guī)劃，設計科技金融、綠色轉型等領域的差異化實施路徑，并同步開展政策適配性評估與動態(tài)校準。

中高層管理能力提升：依托智庫專家資源，定制‘戰(zhàn)略領導力+數字金融+風險管理’復合型課程體系，通過沙盤推演、案例研討等方式，增強管理層對政策周期與市場波動的預判能力。

品牌戰(zhàn)略與公信力建設：基于政策導向與市場洞察，協(xié)助機構制定品牌升級方案，包括ESG披露框架設計、行業(yè)白皮書發(fā)布等，強化在綠色金融、普惠金融等領域的專業(yè)形象，并通過參與金融機構指標體系建設等行動提升品牌影響力。

風控工具與模型建設：針對新興領域風險特征，提供定制化解決方案，助力機構完善風險量化管理與預警機制。

生態(tài)協(xié)同與資源整合：協(xié)助機構融入地方區(qū)域協(xié)調發(fā)展戰(zhàn)略，通過產融合作平臺搭建、行業(yè)峰會等載體，構建‘政策響應-業(yè)務創(chuàng)新-品牌公信力’聯(lián)動機制。

實驗室通過“戰(zhàn)略設計-資源對接-效能追蹤”的閉環(huán)服務體系，助力金融機構實現(xiàn)從規(guī)模擴張向價值創(chuàng)造的戰(zhàn)略轉型，為“十五五”規(guī)劃的高質量落地提供系統(tǒng)性支撐。

本文來源上海金融與發(fā)展實驗室，僅代表作者觀點。